MARKET REVIEW: Respons Angka Inflasi, IHSG Ditutup Flat

Melalui Mirae Asset Sekuritas Indonesia Embun Pagi (2 Maret 2023), analis Mirae Sekuritas Handiman Soetoyo menerangkan IHSG ditutup flat pada hari Rabu setelah investor mencerna rilis data inflasi. Saham sektor keuangan dan teknologi (GOTO, BBRI, BMRI, dan BBNI) mengangkat indeks, sementara saham sektor konsumer, bahan dasar dan energi (BYAN, BRPT, INDF, dan ICBP) melemah.

Inflasi meningkat menjadi 5,47% YoY di bulan Februari (estimasi: 5,44%; Januari: 5,28%). Namun, inflasi inti turun menjadi 3,09% (estimasi: 3,26%; Januari: 3,27%). “Kami masih percaya bahwa itu tidak akan mengubah rencana BI untuk mempertahankan suku bunga bulan ini meskipun akan segera memasuki bulan Ramadhan. Investor asing melakukan net buy Rp847 miliar, terutama pada BBRI, BBNI, MDKA, dan BMRI.”

Dia menjelaskan Bursa AS ditutup mix dengan Dow datar sementara Nasdaq dan S&P 500 turun. Pejabat Fed mendukung kenaikan suku bunga di atas 5% dari level saat ini di 4,50%-4,75%, sambil menyatakan bahwa kenaikan suku bunga sejauh ini belum efektif untuk memperlambat sektor jasa.

Indeks Manufaktur ISM pada bulan Februari mencapai 47,7, kenaikan pertama dalam enam bulan meskipun masih dalam wilayah kontraksi. Harga minyak mentah WTI AS naik 0,9% menjadi USD 77,7/barel di tengah optimisme pembukaan kembali China. China melaporkan PMI Manufaktur mencapai level tertinggi sejak April 2012, sedangkan Non-Manufaktur juga mencapai level tertinggi sejak Juni 2022.

|Baca juga: MARKET REVIEW: Asing Net Sell Rp1 Triliun, IHSG Bearish

Beberapa perusahaan merilis kinerja FY22 hari ini, dengan ROTI, DMAS, ELSA, dan DRMA melebihi perkiraan konsensus, sementara PTBA sedikit di bawah. ROTI membukukan laba bersih FY22 sebesar Rp432 miliar (+52% YoY), 117% dari konsensus.

DMAS membukukan laba bersih FY22 sebesar Rp1,2 triliun (+70% YoY), 116% dari konsensus. PTBA membukukan laba bersih FY22 sebesar Rp12,5 triliun (+59% YoY), 96% dari konsensus. ELSA membukukan laba bersih FY22 sebesar Rp378,1 miliar (+248% YoY), 105% dari konsensus. DRMA membukukan laba bersih FY22 sebesar Rp394 miliar (+31% YoY), 114% dari konsensus.

Foreign net purchase on single stocks (HOTS screen #0141)

Most actively traded stocks (HOTS screen #0102)

Mirae Asset Sekuritas Indonesia Equity Movers

Actual Forecast Previous

USD Manufacturing PMI (Feb) 47.3 47.8 46.9

*GOOD +1.25%, PT Garudafood Putra Putri Jaya Tbk melaporkan kenaikan penjualan mencapai IDR10.51 triliun sepanjang 2022, naik 19.44 persen dibandingkan dengan IDR8.79 triliun pada 2021.

*HILL +6.40%, PT Hillcon Tbk secara resmi mencatatkan sahamnya di Bursa Efek Indonesia dengan menerbitkan sebanyak 442300000 saham baru atau sebanyak 15 persen dari modal ditempatkan dan disetor penuh serta harga penawaran sebesar IDR1250 per saham maka berhasil meraup dana senilai IDR552.87 miliar.

*LSIP +0.46%, PT PP London Sumatra Indonesia Tbk melaporkan pertumbuhan laba bersih sebesar 4.43 persen secara tahunan menjadi IDR1.03 triliun sepanjang 2022, dari IDR992.42 miliar di tahun sebelumnya.

*POWR -1.47%, PT Cikarang Listrindo Tbk mencatatkan laba tahun berjalan senilai USD72.525 juta pada tahun 2022 turun 20 persen dibanding tahun 2021 yang terbilang USD90.439 juta.

*ACST -1.29%, PT Acset Indonusa Tbk mencatatkan pendapatan 2022 sebesar IDR1.04 triliun turun sekitar 30% dari tahun buku 2021 yang mencapai IDR1.5 triliun.

Technical Insight

– *IHSG Daily, 6,844.94 (+0.02%), mixed to higher, daily trading range 6,828 – 6,890, critical level di 6,800.* Indikator MFI optimized masih cenderung bergerak naik, indikator RSI optimized dan indikator W%R optimized  terlihat cenderung turun. Indeks ini sedikit berada di bawah center line pada Bollinger Bands Optimized. Pada periode weekly, indikator MFI optimized coba bergerak, indikator RSI optimized dan indikator W%R optimized masih bergerak turun namun mulai terbatas dengan sebaran volume terbanyak dari sisi demand berada di atas level saat ini.

– *ERAA Daily, 525 (+1.94%), trading buy, TP 555, daily trading range 510 – 535, cut loss level di 480.* Koreksi indikator MFI optimized mulai tertahan, indikator RSI optimized dan indikator W%R optimized masih cenderung bergerak naik. Harga saat ini di masih sekitar center line pada Bollinger Bands optimized dengan sebaran volume terbanyak dari sisi demand berada di bawah level saat ini.

– *BRIS Daily, 1,595 (+4.93%), trading buy, TP 1,685, daily trading range 1,570 – 1,640, cut loss level di 1,480.* Indikator MFI optimized, indikator RSI optimized dan indikator W%R optimized masih cenderung bergerak naik. Harga di atas center line pada Bollinger Bands optimized dengan sebaran volume terbanyak dari sisi supply berada di atas level saat ini.

– *CMRY Daily, 4,360 (+2.02%), trading buy, TP 4,840, daily trading range 4,290 – 4,460, cut loss level di 4,150.* Indikator MFI optimized, indikator RSI optimized sudah berada di oversold area, indikator W%R optimized masih cenderung bergerak naik. Harga di bawah center line pada Bollinger Bands optimize dengan sebaran volume terbanyak dari sisi demand berada sekitar level saat ini.