Media Asuransi, JAKARTA – Fitch Ratings telah mengafirmasi Peringkat Jangka Panjang Issuer Default Rating (IDR) PT Bank Negara Indonesia (Persero) Tbk (BNI) ‘BBB-‘ dan peringkat internasional lainnya.
Pada saat yang sama, Fitch Ratings Indonesia telah mengafirmasi Peringkat Nasional Jangka Panjang ‘AA+(idn)’ bank tersebut. Outlook IDR dan Peringkat Nasional Jangka Panjang Stabil. Daftar lengkap tindakan pemeringkatan ada di bawah.
Dikutip dari keterangan resminya, Fitch menjelaskan peringkat Nasional Jangka Panjang ‘AA(idn)’ menunjukkan ekspektasi tingkat risiko gagal bayar yang sangat rendah dibandingkan dengan emiten atau obligasi lain di negara atau serikat moneter yang sama. Risiko default yang melekat hanya sedikit berbeda dari emiten atau obligasi dengan peringkat tertinggi di negara tersebut.
Peringkat Nasional Jangka Pendek ‘F1(idn)’ menunjukkan kapasitas terkuat untuk pembayaran tepat waktu atas komitmen keuangan dibandingkan dengan emiten atau kewajiban lain di negara yang sama. Di bawah skala Peringkat Nasional lembaga tersebut, peringkat ini ditetapkan untuk risiko gagal bayar terendah dibandingkan dengan yang lain di negara yang sama. Di mana profil likuiditas sangat kuat, “+” ditambahkan ke peringkat yang ditetapkan.
|Baca juga: Bank BNI (BBNI) Raih Pinjaman Sindikasi US$500 Juta
Peringkat IDR dan Nasional BNI didorong oleh ekspektasi Fitch akan kemungkinan besar dukungan pemerintah yang luar biasa jika diperlukan, sebagaimana tercermin dalam Peringkat Dukungan Pemerintah (GSR) bank di ‘bbb-‘. Fitch percaya bahwa pemerintah Indonesia memiliki kemampuan dan kecenderungan yang kuat untuk mendukung bank-bank penting sistemik (D-SIB) domestik Indonesia, termasuk BNI.
Fitch mengharapkan pemulihan ekonomi yang stabil hingga tahun 2024 untuk mendukung prospek bisnis perbankan Indonesia. Profil keuangan terus membaik, dengan akselerasi pertumbuhan pinjaman di atas perkiraan Fitch untuk tahun 2023.
“Kami telah mempertahankan skor lingkungan operasi (OE) ‘bb+’ untuk bank-bank Indonesia, di atas skor kategori tersirat di ‘b’. Kami telah menyesuaikan skor ke atas karena peringkat negara Indonesia di ‘BBB’/Stabil, yang mencerminkan stabilitas pasar dan ekonomi makro yang lebih besar daripada yang tersirat dalam skor OE.”
BNI, bank terbesar keempat di Indonesia, memiliki pangsa pasar sekitar 9% aset sektor perbankan pada akhir 9M22. Bisnis perbankan tradisional difokuskan pada pemberian pinjaman kepada korporasi dan segmen komersial.
“Kami telah merevisi turun skor profil bisnis menjadi ‘bbb-‘ dari ‘bbb’, yang mencerminkan posisi struktural BNI versus peer yang lebih besar. Pelanggan terdiri dari sebagian besar peminjam korporasi lapis kedua – bukan perdana – dibandingkan dengan beberapa rekan, dan pangsa pasar kemungkinan akan tetap lebih kecil daripada tiga bank terbesar di Indonesia.”
Fitch percaya standar penjaminan emisi BNI lebih baik dari rekan-rekan lokalnya, dan pengendalian risiko telah meningkat dalam beberapa tahun terakhir. Pertumbuhan pinjaman sejalan dengan rata-rata industri lokal, tetapi pendorong pinjaman dalam beberapa tahun terakhir berasal dari segmen berisiko rendah. Fitch mempertahankan profil risiko bank di ‘bb+’.
|Baca juga: Peringkat Bank BNI (BBNI) Ditegaskan BBB-/AA+ Outlook stabil
Fitch telah mempertahankan skor kualitas aset BNI di ‘bb’, sejalan dengan skor kategori yang tersirat. Fitch memperkirakan pinjaman yang direstrukturisasi akan menurun lebih jauh sementara pinjaman bermasalah (NPL) akan tetap relatif stabil hingga tahun 2024. Rasio NPL turun menjadi 3,0% pada akhir-9M22, dari 3,7% pada tahun 2021, tetapi angka terbaru tetap lebih tinggi dari rasio serupa rata-rata 2,7%.
Fitch mempertahankan skor laba dan profitabilitas BNI di ‘bb+’. Fitch memproyeksikan laba operasional rata-rata/aset tertimbang menurut risiko (ATMR) tetap berada dalam kisaran menengah 1,25%-4,75%, yang sesuai dengan skor kategori tersirat ‘bb’. “Kami memperkirakan profitabilitas BNI yang stabil berasal dari biaya kredit yang lebih rendah dan pertumbuhan pinjaman yang berkelanjutan yang dapat mengimbangi sebagian dampak dari penurunan marjin bunga bersih (NIM).”
Fitch telah mempertahankan skor kapitalisasi dan leverage BNI di ‘bb+’ tetapi telah merevisi prospek menjadi negatif dari stabil. Revisi Fitch mempertimbangkan pembatalan rencana rights issue BNI dan niatnya untuk meningkatkan rasio pembayaran dividen dari 25% menjadi sekitar 30%-40%, sehingga menciptakan tekanan pada rasio CET1 bank saat ini sebesar 17,0% pada akhir- 9M22.
Fitch berharap pendanaan dan likuiditas BNI tetap memuaskan, dengan rasio pinjaman/deposit (LDR) meningkat secara bertahap seiring dengan penurunan likuiditas industri. “Kami telah mempertahankan skor pendanaan dan likuiditas di ‘bbb’, di atas skor kategori yang tersirat di ‘bb’, karena kami terus menerapkan penyesuaian positif untuk ‘struktur simpanan’ dengan mempertimbangkan sebagian besar rekening giro dan rekening tabungan (CASA) dari total simpanan.”
Editor: Achmad Aris
| Cek Berita dan Artikel yang lain di Google News
